Аналитика финансовых рынков: «Анализ и прогноз на 15.05.17»


Анализ и прогноз на 15.05.17

Ценам на нефть хоть и удалось подняться выше 50$ за баррель на прошлой неделе, но поводов для дальнейшего роста рынок не представил. До очередной встречи ОПЕК в Вене остается уже меньше двух недель, отсюда и усиление волатильности на рынке. Масла в огонь добавила и локальная история с АФК Системой, которая усилила репутационные риски российских эмитентов.

На дальнейшую динамику рынка на текущей неделе окажут влияние нефтяные котировки, а также внешний фон. Оба фактора на утро понедельника пока что на стороне покупателей. Саудовская Аравия и Россия договорились о продлении нефтяного пакта до конца марта 2018 года.

Напомним, цены на нефть марки Brent за прошедшую неделю выросли на 1,04%, до 50,84$ за баррель. Позитивным импульсом выступило неожиданное снижение запасов нефти в США, кроме того, рынок делает ставки на продление пакта ОПЕК об ограничении добычи нефти 25 мая. В ближайшие две недели рынок будет восприимчив к заявлениям представителей стран-нефтепроизводителей, что, безусловно, отразится в ценах на нефть. Тем временем, сланцевики продолжают наращивать производство. Пятничные данные от Baker Hughes зафиксировали рост нефтяных скважин (+9 ед.) на прошлой неделе, их общее количество составляет 712 ед., а с учетом газовых установок – 877 ед.

В свою очередь, цены на нефть активно растут в понедельник на оптимистичных сигналах министров России и Саудовской Аравии о потенциале продления договоренностей ОПЕК и не-ОПЕК об ограничении нефтедобычи. Июльский фьючерс на нефть Brent на лондонской бирже ICE Futures поднялся на 1,44% — до 51,57$ за баррель.

Россия и Саудовская Аравия готовы продлить соглашение стран ОПЕК и не-ОПЕК о сокращении добычи нефти еще на девять месяцев – до конца марта 2018 года, говорится в совместном заявлении министра энергетики России Александра Новака и министра энергетики Саудовской Аравии Халида аль-Фалиха по итогам встречи в Пекине. При этом они рассчитывают, что к продленному соглашению о сокращении добычи присоединятся новые участники. Сейчас в нем участвуют 24 государства. В апреле ОПЕК добывала в среднем 31,73 млн баррелей в сутки (б/с), таким образом, сокращение производства превысило согласованные с партнерами 1,2 млн б/с.

Сегодня на нефть марки Brent торгуется около 51,5-52$. Потенциальные коррекции на этой неделе, скорее всего, стоит выкупать в расчете на рост к 53$, далее к 56-57$.

Рубль при поддержке нефтяных цен на прошлой неделе вновь вернулся к укреплению против доллара США, завершив торги в пятницу на уровне 57,09 руб. На этой неделе стартует налоговый период, что окажет дополнительную поддержку рублю. Пик выплат приходится на 25 мая, так что в ближайшие дни экспортёры начнут активно продавать валютную выручку.

Центральный банк России с 13 мая повысил официальный курс доллара США и понизил курс евро. Так, курс доллара составляет 57,164 руб., курс евро — 62,0915 руб.

Торги на Московской бирже открылись ростом по доллару США и евро. Открытие торговой сессии совпало со снижением нефтяных котировок. За два часа курс доллара восстановился до 57,36, курс евро – до 62,30. После публикации американской статистики и повышения цен на нефть сорта Brent пара USD/RUB вернулась к уровню 57,01 руб. Курс EUR/RUB возобновил рост до 62,58 руб. на фоне общего укрепления единой валюты на рынке форекс. Данные по инфляции и уровню розничных продаж в США оказались несколько хуже прогнозируемых значений.

Учитывая утренний рост нефтяных котировок на 1,5%, в понедельник по доллару ожидается ослабление до 56,75 руб., по евро – до 62,04 руб.

Воздействие ключевых внешних факторов, которые оказывают значительное влияние на российский финансовый рынок сегодня оценивается аналитиками как умеренно позитивное. Основные фондовые индексы США сегодня утром растут. Азиатские фондовые индикаторы не показывают единой динамики. Открытие европейской сессии сегодня ожидается, скорее всего, с незначительного роста основных фондовых индексов Европы.

Европейский фондовый рынок в пятницу закрылся ростом:

  • Британский фондовый индекс FTSE 100 вырос на 0,66% на фоне роста акций компаний AstraZeneca (+9%), GlaxoSmithKline (+2,3%) и Shire (+1,5%), телекомов Vodafone (+2,3%), BT (+2,7%) и табачной компании British American Tobacco (+1,3%).
  • Французский фондовый индекс CAC прибавил 0,41 вследствие роста котировок медиа-группы Vivendi (+4,7%), ритейлера Carrefour (+3,4%) и телекома Orange (+3,3%).
  • Немецкий индикатор DAX увеличился на 0,47% на фоне роста бумаг Deutsche Telekom (+4,9%), Bayer (+1,4%) и SAP (+0,7%).

 

Американский фондовый рынок в пятницу не показал единой динамики:

  • Индекс Dow Jones снизился на 0,11% вследствие снижения стоимости акций банка Goldman Sachs (-0,9%) и UnitedHealth Group (-0,9%).
  • Индекс NASDAQ вырос на 0,09% на фоне повышения в цене акций Apple (+1,4%), Amazon (+1,5%), Netflix (+1,4%), Seagate (+1,3%) и Qualcomm (+1,2%).
  • Индекс S&P500 потерял 0,15% на фоне снижения индекса промышленного сектора (-0,7%).

 

Выступивший глава ФРБ Филадельфии Патрик Харкер заявил, что ФРС разработает стратегию сокращения активов на своем балансе таким образом, чтобы минимизировать дестабилизацию рынка.

Азиатский фондовый рынок в понедельник не показывает единой динамики:

  • Японский индекс Nikkei 225 снизился на 0,11%.
  • Гонконгский Hang Seng увеличился на 0,5%.
  • Китайский Shanghai Composite прибавил 0,25%.
  • Австралийский S&P/ASX 200 потерял 0,22%.
  • Индийский BSE Sensex 30 вырос на 0,42%.
  • Южнокорейский KOSPI увеличился на 0,21%.

 

Инвесторы также следят за проходящем в Пекине форумом «Один пояс – один путь», в рамках которого власти Китая объявили о планах инвестировать 78 млрд $ в развитие инфраструктуры в самой стране и государствах-партнерах. На данной новости дорожают акции финансовых и инфраструктурных компаний КНР.

Российский фондовый рынок в пятницу закрылся в красной зоне. Так, индекс ММВБ потерял 0,4% при оборотах на 20% ниже среднемесячных, а наибольшее отрицательное влияние на его падение оказали упавшие в цене обыкновенные акции «Сбербанка» (-1,3%) и префы «Транснефти» (-4,1%). Подсчитываемый в долларах индекс РТС потерял 0,55% из-за ослабления рубля к доллару США.

Российский фондовый рынок на открытии в понедельник, вероятно, незначительно прибавит. В ходе текущих колебаний рекомендуется поиск моментов для покупок. Если рассматривать сложившуюся ситуацию как отработку «боковика» 1950-2050, то покупки оправданы ближе к 1950-1970 пунктам. В следующие недели отдается предпочтение попыткам выйти выше 2050-2070 с ориентирами 2150, 2250-2300 пунктов по индексу ММВБ.

По индексу РТС сопротивлением остается район 113 000-115 000. Поддержкой, по мнению аналитиков, выступает 105 000-107 000.

Сегодня внутридневная динамика российского фондового рынка продолжит формироваться под влиянием поведения мировых цен на нефть, западных фондовых индикаторов, а также изменения курса рубля, выходящих данных экономической статистики и происходящих событий. В русле отмечающегося сегодня повышения мировых цен на нефть ждем укрепления рубля и роста индекса РТС.

Из числа российских корпоративных событий, способных оказать значимое влияние на котировки отдельных бумаг сегодня стоит выделить экс-дивидендную дату для акций «Мосбиржи». Кроме того, ожидаются рекомендации Ростелекома по дивидендным выплатам, а также финансовые результаты ВТБ и ТГК-1.

Золото тестирует отметку 1230$ за унцию. Около текущих уровней предположительно оправданы спекулятивные покупки с целями 1240-1250$, 1280-1300$ в ожидании попыток сформировать боковик 1200-1300$.

Обстановка на развивающихся рынках сейчас хорошая. В последнее время наблюдается интерес инвесторов к рынкам развивающихся стран, после укрепления евро и ослабления доллара. Индекс EEM от MSCI находится на годовых максимумах. Доллар ослаб после выхода неожиданно слабых отчетов по инфляции в США и объемам розничных продаж, поэтому некоторые инвесторы ждут пересмотра планов от ФРС США по повышению ставки. В пятницу был рост бразильского рынка четвертый день подряд. Акции государственной нефтяной компании Petrobras обновили 11-недельный максимум после выхода отчета, в котором компания сообщила о самой высокой операционной прибыли в своей истории. Индекс Bovespa вырос на 1,01%.

Интересные материалы по теме вы можете прочесть в предыдущем аналитическом обзоре.

Рекомендации наших аналитиков:

Сегодня рекомендуется заключать сделки на фондовый индекс S&P500 по направлению вниз до конца дня. Уровень докупки 2400. Кроме того, можно также заключать сделки на золото по направлению вниз до 16:00 МСК. Докупать следует на уровне 1235,05.

Важно:

Советуем учесть, что наш обзор несет аналитический характер и не является точной рекомендацией для открытия точек входа в сделку. Для определения более точных данных по торгам и точкам входа — обратитесь к вашему персональному аналитику.


Рынок акций: Система распознавания речи Microsoft впервые сравнима с человеком

Компания Microsoft сообщила о своих успехах в сфере распознавания речи.

Зависимость курса рубля от стоимости нефти

Насколько сильно сегодня рубль зависит от нефти? Что будет с курсом рубля при росте или падение стоимости сырья? Об этом и других факторах зависимости читайте в нашей статье!

Самооценка в трейдинге

Сегодня в нашей статье читайте о том, как самооценка может повлиять на ход торговли и почему очень важно найти золотую середину.