Аналитика финансовых рынков: «Анализ и прогноз на 28.04.17»


Анализ и прогноз на 28.04.17

Цены на нефть снижались на фоне беспокойств касательно перенасыщенности рынка. Трейдеры сообщили об избытке запасов на всех крупных рынках, несмотря на все усилия ОПЕК. По прогнозам Rystad Energy, при ценах 50-55$ за баррель добыча сланцевой нефти в США будет расти на 100 тысяч б/с за каждый месяц до конца года и в 2018 году. Это гораздо выше прогнозов от Управления по энергетической информации (EIA) при министерстве энергетики США, согласно которым месячный рост добычи составит примерно 29 000 б/с в 2017 году и 57 000 б/с в 2018 году. «Есть риск снижения цен на нефть к концу года, потому что добывается слишком много сланцевой нефти», – считают в Яранд Ристад.

Ключевую поддержку 51,30$ «быки» удержали, поэтому не все печально, с технической точки зрения. Ситуацию спасали ожидания, что страны ОПЕК продлят действия договора о сокращении добычи. Во многих регионах объемы запасов нефти находятся около рекордно высоких уровней, поэтому ОПЕК придется нелегко. Высокий уровень запасов – это не всегда плохо, он может заставить членов ОПЕК продлить договор по ограничению нефтедобычи до конца года.

Вместе с тем нефть дорожает в ходе азиатских торгов в пятницу после очередного падения цен накануне, в результате которого она оказалась у минимума за месяц. Цена июльских фьючерсов на нефть марки Brent на лондонской бирже ICE Futures повысилась на 0,85% — до 52,26$ за баррель. Международное энергетическое агентство (МЭА) опасается сокращения предложения нефти в перспективе из-за низкой активности геологоразведки. Объем обнаруженных запасов нефти в 2016 году опустился до исторического минимума, поскольку компании продолжают сокращать расходы, сообщило МЭА в четверг.

Вероятность ухода нефтяных цен под уровень 51-51,5$ за баррель существенно возросли. Для пары USD/RUB, это несомненный плюс. Закрытие текущей недели выше уровня 57,50 рублей может активировать более смелые покупки американской валюты.

И, как известно, в первую очередь от роста курса американской валюты выигрывают компании, добывающие и занимающиеся реализацией сырья, номинированного в долларах. Таким образом, подъем доллара может спровоцировать игроков к переоценке текущих уровней, как по бумагам, так и в целом по рынку.

Воздействие ключевых внешних факторов, которые оказывают значительное влияние на российский финансовый рынок сегодня оценивается аналитиками близким к нейтральному. Основные фондовые индексы США сегодня утром мало изменчивы. Азиатские фондовые индикаторы в большей степени демонстрируют негативную динамику. Открытие европейской сессии сегодня начнется, скорее всего, с незначительного изменения основных фондовых индексов Европы.

Европейский фондовый рынок в четверг закрылся снижением:

  • Британский фондовый индекс FTSE 100 снизился на 0,71% на фоне снижения акций BP (-2,4%), Royal Dutch Shell (-2%) и горнодобывающих компаний BHP Billiton (-4,8%), Glencore (-3,2%), Rio Tinto (-2,6%).
  • Французский фондовый индекс CAC потерял 0,31% на фоне снижения стоимости бумаг банков Credit Agricole (-1,3%), Societe Generale (-1,6%), сталепроизводителя ArcelorMittal (-3,6%) и нефтесервисной компании TechnipFMC (-5,8%).
  • Немецкий индикатор DAX уменьшился на 0,23% на фоне снижения бумаг Deutsche Bank (-3,6%), Commerzbank (-2,6%) и Deutsche Lufthansa (-6%).

 

Американский фондовый рынок в четверг закрылся ростом:

  • Индекс Dow Jones прибавил 0,03% на фоне роста акций Home Depot (+1,2%) и Boeing (+0,8%).
  • Индекс NASDAQ поднялся на 0,39% на фоне роста в цене акций Intuit (+8,5%), Xilinx (+7,4%), Paypal (+6,2%), Alexion Pharm (+5,1%) и Micron (+3,1%).
  • Индекс S&P500 вырос на 0,06% вследствие роста индекса сектора компаний, занимающихся информационными технологиями (+0,6%).

 

Азиатский фондовый рынок в пятницу снижается:

  • Сводный фондовый индекс региона MSCI Asia Pacific опустился на 0,3%.
  • Японский Nikkei 225 опустился на 0,33%, несмотря на ослабление курса иены к доллару, благоприятствующее японским экспортерам.
  • Австралийский S&P/ASX 200 почти не изменился
  • Гонконгский Hang Seng опустился на 0,4%, также как китайский Shanghai Composite и индийский Sensex.
  • Южнокорейский KOSPI потерял 0,2% на заявлениях президента США Дональда Трампа о том, что он пересмотрит или расторгнет торговое соглашение с Сеулом.

 

Shanghai Composite завершает в минусе уже третью неделю подряд на фоне ужесточения регулирования финансовой отрасли в КНР и распродажи акций производителей потребительских товаров. Ранее в пятницу KOSPI поднимался до максимума за шесть лет. Южнокорейская вона также перешла от роста к падению в паре с долларом, потеряв 0,4%. Кроме того, Д. Трамп не исключил серьезного конфликта с Северной Кореей из-за ее ядерной и ракетной программ. При этом, отметил президент США, он предпочел бы дипломатическое разрешение разногласий.

Российский фондовый рынок в четверг закрылся в красной зоне. Так, индекс ММВБ потерял 0,75% при оборотах торгов на 30% выше среднемесячных, а наибольший вклад в его падение внесли акции ЛУКОЙЛа (-2,9%) и «префы» Транснефти (-4,7%). Подсчитываемый в долларах индекс РТС потерял 1,09% из-за ослабления позиций рубля к доллару США.

Сегодня внутридневная динамика российского фондового рынка продолжит формироваться под влиянием поведения мировых цен на нефть, западных фондовых индикаторов, а также изменения курса рубля, выходящих данных экономической статистики и происходящих событий. Из числа российских корпоративных событий, способных оказать значимое влияние на котировки отдельных бумаг и в целом на поведение рынка сегодня стоит отметить экс-дивидендный разрыв в котировках акций НОВАТЭКа, негативное влияние которого на индекс ММВБ мы оцениваем примерно в 1 пункт. Кроме того, ждем рекомендации Советов директоров Магнита, НЛМК, Норникеля, «М.видео» по выплате дивидендов, а также публикацию результатов РусГидро, Mail.ru, Мосэнерго и ТГК-1.

Вчерашний день вновь снабдил рынок корпоративными новостями. Газпром опубликовал отчет за 2016 г. по МСФО. Выручка увеличилась на 1% и составила 6,1 трлн. руб., прибыль от продаж снизилась на 41% до 725,6 млрд. руб., прибыль выросла на 24% до 997,1 млрд. руб. Прибыль, относящаяся к акционерам, составила 951,6 млрд. руб., что на 21% больше прошлогоднего результата. Основная интрига в акциях Газпрома – величина годового дивиденда. Рекомендация правления не является последней инстанцией. Финальные рекомендации акционерам должен подготовить совет директоров, который, в свою очередь, сможет сделать это после получения правительственной директивы. В последние недели информационный фон вокруг будущих дивидендов госкомпаний стал менее жестким: вероятность высоких выплат немного подросла. Это позволяет оставаться при мнении: 7,89 руб. – минимальная планка дивидендных выплат. С высокой степенью вероятности она может быть директивно повышена – как минимум до 25% чистой прибыли по МСФО. Если это случится, дивиденд на акцию Газпрома превысит 10 руб., а дивидендная доходность при покупке акции по текущей цене составит 7,6%.

Как ожидают участники рынка, ЦБ РФ в пятницу может снизить ключевую ставку, находящуюся сейчас на уровне 9,75% годовых, на 25 или даже на 50 базисных пунктов, что в целом должно оказать позитивное влияние на рынок рублевых облигаций. Такие ожидания могут быть связаны с высказыванием В.Путина, который упомянул, что нужно очень плотно заняться укрепившимся рублём, и пообещал это сделать. В частности, экспортёрам сельхозпродукции. Это было публично высказано, и сейчас многие аналитики ломают голову, какие же конкретно рыночные меры, но нехитрый анализ показывает, что их достаточно мало.

В четверг ЕЦБ сохранил ультра-мягкую политику. Инфляция продолжает быть ниже целевого уровня. Но ЕЦБ открыто признал оздоровление экономик стран еврозоны, которые находятся в лучшем состоянии после мирового финансового кризиса. По результатам заседания ЕЦБ оставил за собой возможность в дальнейшем проводить смягчение политики. Представители ЕЦБ дали понять, что в будущем не исключено дальнейшее снижение ставок или увеличение объемов скупки активов. Результаты заседания совпали с ожиданиями участников рынка. Но Германия ранее выступала за постепенное сокращение стимулирования. «Статистика, появившаяся после нашего мартовского заседания, подтверждает, что экономика стран еврозоны вошла в фазу оздоровления и продолжает улучшаться, а риски снижения ослабевают», – заявил глава ЕЦБ Марио Драги на пресс-конференции. «В это же время, инфляционное давление по-прежнему недостаточно сильно и пока не продемонстрировало убедительную восходящую тенденцию», – сказал Драги.
Интересные материалы по теме вы можете прочесть в предыдущем аналитическом обзоре.

Рекомендации наших аналитиков:

Сегодня рекомендуется заключать сделки на валютную пару USD/CAD по направлению вниз до 16:00 МСК. Уровень докупки 1,36988. Кроме того, можно также заключать сделки на пару USD/RUB по направлению вверх до конца дня. Докупать рекомендуется на уровне 56,56.

Важно:

Советуем учесть, что наш обзор несет аналитический характер и не является точной рекомендацией для открытия точек входа в сделку. Для определения более точных данных по торгам и точкам входа — обратитесь к вашему персональному аналитику.


VIP-Cчет Platinum

Уважаемые клиенты, компания BNB Options предлагает ознакомиться с преимуществами VIP-Cчет Platinum. Подробнее ЗДЕСЬ!

Отзыв BNB Options: Наталья Ставцева

Быть успешными в бинарных опционах могут быть даже мамочки, сидящие в декрете дома! Главное иметь желание, стремление научиться зарабатывать! Я убедилась в возможности заработать и стать образованней вместе с брокером BNB Options!

Рынок акций: Alibaba инвестирует 15 млрд $ в DAMO Academy

В те­че­ние трех последующих лет круп­ней­ший он­лайн-ретей­лер Китая Alibaba Group Holding намерен инвестировать свыше 15 млрд $ в разра­бот­ку новых тех­но­ло­гий, а также от­кры­тие за­ру­беж­ных исследователь­ских цен­тров.